本年以来，交易性个东谈主住房贷款利率出现较大幅度下行，部分城市首套房贷利率低至2.95%，与首套公积金贷款利率之间的利差仅为10BP

文｜《财经》记者 唐郡

剪辑｜张威

2025年1月1日起，包括北上广等一线城市在内，多地存量住房公积金个东谈主住房贷款（下称“公积金贷款”）将下调25BP（基点）。

调理后，5年以下（含5年）和5年以上首套公积金贷款利率差别由2.6%和3.1%下调为2.35%和2.85%，第二套公积金贷款利率差别由3.025%和3.575%下调为2.775%和3.325%。

本次调理是落实5月17日中国东谈主民银行（下称“央行”）及住房和城乡设立部（下称“住建部”）对于下调存量公积金贷款利率的关系策略。5月18日起披发的公积金贷款利率依然参照上述模范实验。

值得持重的是，本年以来，交易性个东谈主住房贷款利率出现较大幅度下行，部分城市首套房贷利率低至2.95%，与首套公积金贷款利率之间的利差仅为10BP。

东方金诚首席宏不雅分析师王青对《财经》暗意，计入物价要素后，现时本色交易房贷利率（形式交易房贷利率-GDP平减指数同比）水平仍然偏高。着眼于促进房地产市集止跌回稳，接下来交易房贷利率还有一定下调空间，瞻望2025年公积金贷款利率也将跟进交易房贷利率下调。

王青瞻望，2025年策略利率或有50BP的降幅，同时公积金贷款利率会有50BP-100BP下调空间。

存量公积金利率将下调25BP

12月31日，北京住房公积金不休中心发布公告称，自2025年1月1日起，2024年5月18日（不含）当年披发的存量公积金贷款利率将下调。

2024年5月18日（不含）当年披发的期限在一年（含一年）以内的公积金贷款，仍实验左券利率，不分段计息。

（图源：北京住房公积金不休中心官网）

据北京住房公积金不休中心测算，以贷款金额100万元、贷款年限30年的首套房为例，如摄取解放还款面目，利率调理后每月将少还154元；如摄取等额本息还款面目，每月将少还134.59元。

2024年5月17日，央行公告称，自2024年5月18日起，下调公积金贷款利率25BP。同日，住建部发布奉告，条件作念好存量公积金贷款策略衔尾，对贷款期限在1年以上的，应于下年1月1日开动，按相应利率层次实验新的利率法例。

5月18日，北上广深四个一线城市均官宣下调公积金贷款利率。对于存量公积金贷款，深圳通知自当年7月1日起实验最新利率；北上广三城通知自2025年1月1日起实验最新利率。

此外，凭据住建部条件，大部分城市存量公积金贷款利率将于1月1日起下调。

公积金利率下调呼声再起

2024年以来，在央行提醒批量下调存量个东谈主住房贷款利率、LPR（贷款市集报价利率）大幅下调布景下，交易性个东谈主住房贷款利率下行幅度较大。央行数据暴露，限制2024年三季度末，天下个东谈主住房贷款加权平均利率为3.31%，较2023年末的3.97%下行了66BP。

同时，公积金贷款利率仅在5月18日下调了25BP。由此，交易性房贷利率与公积金贷款利率之间的利差大幅压缩。

2024年10月前后，广州等部分城市首套交易性房贷利率一度低至2.85%，激励一轮公积金贷款利率是否将与商贷利率倒挂的究诘。10月24日，有广州银行业东谈主士称，曾接到窗口领导，条件房贷利率不得低于公积金贷款利率。11月以来，广州市最低首套房贷利率回升至3.0%。

“从定位来看，住房公积金依靠策略调控动作缴存东谈主之间互帮合作型的资金池，长期以来凭借较低的利率成为购房群体的热点采纳。”中国银行筹划院筹划员刘晨对《财经》暗意，交易房贷利率合手续下调后，与公积金贷款利差彰着收窄，部分城市公积金和交易房贷首套利率甚十分为接近，对公积金贷款普惠性金融的属性有所减轻。

在此布景下，不少专科东谈主士命令不时下调公积金贷款利率。此前，上海金融与发展实验室特聘高等筹划员任涛接纳媒体采访时暗意，公积金贷款利率至少还应再下调80BP。

王青合计，2025年交易房贷利率将全面干预“2字头”。为幸免交易房贷利率和公积金贷款利率“倒挂”，2025年公积金贷款利率也将跟进下调，瞻望2025年公积金贷款利率会有50BP-100BP下调空间。

“从以往两类贷款利率的差距来看，公积金贷款利率明天仍有一定下落空间。”刘晨补充谈，但由于变成机制各异，公积金贷款并不成通俗与交易贷款一概而论。助力房地产止跌企稳的过错可能在于处理刚需购房问题，明天不错尝试通过戒指调高贷款额度上限，进一步缓解刚需不雅望者的购房压力。

此外，由于此前部分城市公积金贷款选择“认房又认贷”的住房套数认定模范，部分公积金借钱东谈主在当地仅有一套住房，但因为也曾有过交易房贷记载，本色按照二套模范实验利率。

一位来自北京的公积金贷款借钱东谈主告诉《财经》，他在2021年前后购房，彼时北京公积金贷款实验“认房又认贷”模范，他因为在外地有过交易房贷记载，被认定为购买二套房，实验了相对较高的公积金贷款利率。本次存量公积金贷款利率调理后，他的公积金贷款利率将下调至3.325%。

2023年11月1日起，北京市公积金贷款调理了住房套数认定例则，在本市无住房且天下畛域内无公积金贷款记载的住房可认定为首套住房，实验首套公积金贷款利率。

“现在存量交易房贷利率依然按照最新住房认定模范调理，存量公积金贷款也应与交易房贷保合手一致。”前述借钱东谈主对《财经》暗意，他依然通过12345市民处事热线等阶梯反馈关系诉求2024欧洲杯(中国区)官网-登录入口，获得的回话是暂未收到关系调理策略。